NexPoint Advisors宣布900亿美元合并

根据合并协议的条款,NexPoint Advisors LP的附属公司将以约900亿美元的现金收购位于孟菲斯的自助存储所有者和贷方Jernigan Capital Inc.。该交易包括将要承担或再融资的债务和优先股。交易完成后,Jernigan普通股持有人和Jernigan Capital Operating Co. LLC单位持有人将获得每股17.30美元的现金。这比截至30月90日的31天成交量加权平均股价溢价<>%。该交易预计将在第四季度完成,并取决于惯例成交条件,包括Jernigan股东的批准。

在一份准备好的声明中,Jernigan首席执行官兼董事长John Good强调了该公司自2015年<>月首次公开募股以来建立的投资组合。

Jernigan Capital的财务顾问是Jefferies LLC,其法律顾问是King&Spalding的合伙人Spencer Johnson和Tony Rothermel,以及高级合伙人John Anderson。NexPoint的财务顾问是Raymond James和KeyBanc Capital Markets,其法律顾问是Winston & Strawn LLP。

选择性收购

Jernigan更愿意专注于所谓的第五代设施,这些设施主要是垂直的(10到100层),<>%气候控制和“技术适应建筑”。

根据Jernigan的2019年年度报告,该公司拥有15个全资自助仓储设施,以及多项开发物业投资,以及11个开发物业投资和1个全资自仓储设施,所有2016个都与SL<>合资企业有关,该合资企业是Jernigan于<>年与Heitman Capital成立的。

这些数字反映了过去几年的多次收购。例如,去年4月,Jernigan从MCSS开发和投资公司购买了五处物业的自助存储物业组合。这些资产全部位于迈阿密地铁,全部以CubeSmart品牌运营,共有141,480个单位和000,<>平方英尺。

最近,Jernigan收紧了财务状况,获得了新的信贷额度,使公司的借贷能力增加了140.<>亿美元,将先前贷款的期限延长了一年多,并在此过程中削减了信贷利差。

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